Nuove opportunità per le PMI del Lazio tra finanza alternativa, investibilità e crescita aziendale
Il capitale esiste. Ma oggi, più che mai, è selettivo.
La nascita del Basket Bond Lazio, il nuovo programma di finanziamento dedicato alle PMI con sede operativa nella Regione Lazio, conferma un cambiamento che le imprese stanno già vivendo: accedere alle risorse finanziarie non significa più soltanto presentare un progetto di crescita, ma dimostrare di essere un’organizzazione solida, trasparente e valutabile.
Il Basket Bond Lazio rappresenta infatti uno degli strumenti più interessanti di finanza alternativa oggi disponibili per le imprese del territorio, consentendo di finanziare investimenti e sviluppo attraverso l’emissione di minibond assistiti da garanzia pubblica.
Ma cosa significa concretamente per un’impresa accedere a questo tipo di operazioni?
Cos’è il Basket Bond Lazio?
Il Basket Bond Lazio è un’operazione di finanza strutturata promossa per sostenere la crescita delle PMI regionali attraverso l’emissione di minibond destinati a investitori istituzionali.
L’operazione è assistita dal Fondo di Garanzia Minibond gestito da Lazio Innova e prevede la costituzione di un portafoglio complessivo fino a 60 milioni di euro, incrementabile fino a 80 milioni.
Il meccanismo consente alle imprese di raccogliere risorse finanziarie per sostenere:
- investimenti materiali e immateriali;
- innovazione tecnologica e digitalizzazione;
- programmi di crescita e sviluppo industriale;
- acquisizioni aziendali;
- capitale circolante funzionale ai progetti di investimento.
Le emissioni possono avere una durata fino a 7 anni, con preammortamento iniziale e rimborso progressivo del capitale.
Perché il Basket Bond rappresenta una vera alternativa al credito bancario?
Rispetto ai tradizionali strumenti di finanziamento, il Basket Bond Lazio presenta alcune caratteristiche particolarmente interessanti per le imprese:
Nessuna garanzia reale richiesta
L’accesso al finanziamento non richiede necessariamente la prestazione di garanzie reali da parte dell’impresa, consentendo una maggiore flessibilità patrimoniale.
Nessuna segnalazione in Centrale Rischi
L’operazione non determina segnalazioni nella Centrale dei Rischi bancaria, preservando la capacità di accesso dell’impresa ad altre forme di finanziamento.
Condizioni economiche competitive
Il costo del capitale viene determinato sulla base del merito creditizio dell’impresa e del relativo rating assegnato dagli investitori.
Supporto ai costi dell’operazione
È previsto un contributo a fondo perduto fino al 50% dei costi dell’operazione, riducendo significativamente gli oneri di accesso allo strumento.
Crescita manageriale e organizzativa
L’accesso ai mercati del capitale comporta un percorso di rafforzamento dei processi aziendali, della governance e della pianificazione finanziaria, generando benefici che vanno oltre il singolo finanziamento.
Quali imprese possono accedere al Basket Bond Lazio
Lo strumento è rivolto alle PMI che possiedono specifici requisiti economici e finanziari, tra cui:
- sede operativa nel Lazio;
- fatturato superiore a 5 milioni di euro;
- almeno due bilanci approvati;
- adeguati livelli di sostenibilità economico-finanziaria;
- rating di credito almeno pari a BB- oppure il possesso di specifici parametri patrimoniali e reddituali.
In particolare, le imprese devono dimostrare:
- PFN/EBITDA inferiore a 5 volte;
- PFN/Patrimonio Netto inferiore a 2,5 volte;
- EBITDA/Ricavi superiore al 4%.
La vera sfida: essere pronti per essere valutati
È proprio questo l’aspetto che molte imprese sottovalutano.
Gli investitori non finanziano il potenziale percepito. Finanziano ciò che è misurabile, strutturato e verificabile.
L’accesso a strumenti di finanza alternativa richiede infatti che l’impresa sia in grado di presentare:
- business plan forward looking;
- analisi prospettiche dei flussi finanziari;
- valutazioni patrimoniali aggiornate;
- sistemi di controllo interno;
- assetti organizzativi adeguati;
- modelli di gestione del rischio;
- informazioni finanziarie affidabili e verificabili.
Molte operazioni non si interrompono per mancanza di prospettive industriali, ma per insufficiente preparazione dell’impresa al processo di valutazione.
Dal potenziale all’investability: il ruolo di OTA Italia
Da oltre quarant’anni, OTA Italia supporta le imprese nella costruzione delle condizioni necessarie per accedere al capitale, ai mercati finanziari e agli investitori istituzionali.
Attraverso le competenze integrate di Amministrazione e Finanza, Risk Management, Compliance e Valutazioni, OTA affianca le imprese nella preparazione dei percorsi di crescita finanziaria attraverso:
- predisposizione di business plan e piani industriali;
- analisi dei flussi di cassa prospettici;
- valutazioni aziendali e patrimoniali;
- implementazione di sistemi di controllo interno;
- strutturazione dei processi di risk management;
- supporto alla governance e agli assetti organizzativi;
- predisposizione della documentazione richiesta da investitori e finanziatori.
Perché oggi il capitale non premia soltanto le imprese che crescono.
Premia soprattutto quelle che sono in grado di dimostrare, con dati, processi e organizzazione, di essere pronte a sostenere la propria crescita.
La domanda da porsi non è se esistano le risorse finanziarie.
La vera domanda è: la tua impresa è pronta per essere valutata?
Contatta OTA Italia per una valutazione preliminare del livello di preparazione finanziaria, organizzativa e di investibilità della tua azienda.